近日，和訊網從興業銀行獲悉，截至2009年11月末，該行累計發放節能減排項目貸款187筆，累放金額137.37億元。實現在我國境內每年節約消耗套濟851.78萬噸，每年減排二氧化碳2685.34萬噸，年減排化學需氧量（COD）42.82萬噸，年綜合利用固體廢棄物47.25萬噸。
“綠色戰役”全球打響碳金融中國起步多渠道補銀行資本缺口
2006年5月，興業銀行在國內首創節能減排項目貸款業務，為中國企業提高能源使用效率、開發利用清潔能源和可再生能源等提供信貸支持。興業銀行緊緊抓住國際應對氣候變化和國家節能減排的歷史性機遇，大力推廣這一創新業務，以金融手段支持和推動政府節能減排，既實現了經濟效益和社會效益的雙豐收幸泊闖雋恕奧躺銀行、綠色信貸”的品牌形象。興業銀行在可持續金融實踐、節能減排項目融資、赤道原則、“寓義于利”的企業公民社會責任觀等方面展現了作為中國領先的綠色銀行的開創性精神和突出成就，為可持續金融理念在我國的普及和推廣發揮了先鋒模范作用。
一、主要做法及特點
興業銀行致力于以金融創新支持可持續發展。2006年，首創“節能減排項目貸款”，支持能效項目建設、新能源和可再生能源的開發和利用、促進節能減排設備的推廣應用、推動主要污染物減排。節能減排項目貸款是指興業銀行針對借款人用于能T效率項目、新能源和可再生能源項目和純減排項目，以提高能源效率和減少二氧化硫和溫室氣體排放、促進廢棄資源能源重新利用、促進工業固體廢棄物的減害化和減量化、資源化而發放的項目貸款。其適用行業非常廣泛，涉及工業鍋爐改造、熱電聯產、余熱（余壓）利用、電機節能、太T能、風力、水力發電、生物質能發電、建筑節能、綠色照明等。支持和服務的企業包括：自身進行節能減排改造的企事業單位，專業節能服務公司，節能減排設備生產企業，節能減排設備租賃企業，公用事業服務商（如天然氣運營商）等。興業銀行開展“節能減排項目貸款”以來，以金融T新支持和推動政府節能減排，實現了經濟效益和社會效益的雙豐收，該行做法主要有以下特點：
（一）項目準入體現節能減排特性。該行對貸款項目的總體評估原則是：項目既要有經濟可行性，又必須具備較明顯的節能減排效果，例如項目節能率至少要達到10%以上。具體審批流程為：銀行受理申請，總行可持續金融中心進行項目技術認定。項目獲得認定后,再按既定流程進行審查審批。此外，興業銀行還出臺了《節能減排項目投向準入細則》，這是國內首個針對節能減排領域的信用業務準入指引，從制度上保障了節能減排融資業務的順利開展。既明確了業務目標，又規避了市場風險，在自身業務發展的同時，也能為客戶的項目風險提供專業技術判斷。
（二）堅持政策保障集中資源傾斜。為激勵各分支機構開展節能減排項目貸款的積極性，該行在中長期存貸比管理、專項貸款規模、業務審批授權等方面實行政策保障，例如在2008年上半年政府實施從緊貨幣政策、各家銀行嚴控貸款規模的背景下，該行在認真執行國家宏觀調控政策的同時，從總貸款規模中切出專門額度支持此類項目，規定節能減排項目貸款不屬于占用新增鑰罟婺＃確保其不受從緊貨幣政策的影響。
（三）風險管理突出現金流管控等信用約洞朧。興業銀行在貸款決策中充分考慮并合理評估企業和項目現金流情況，通過開立專用賬戶、上下游協議現金流封閉等措施對現金流進行有效管控，相對弱化對擔保的要求，允許適當降低擔保門檻；積極引入新的風險管理工具，例如通過向國際金融公司支付一定的費用，雙方對節能減勻謐室滴窨贍懿生的本金損失進行風險分擔。
（四）運作模式體現量身定做。興業銀行針對不同的節能減排項目，分別定做了八種不同的運作模式：
1、節能減排技改項目融資模式
客戶為提高能源使用效率或減少溫室氣體排放，自身發起實施節能減排技改，對現有設備及工藝進行更新和改造N或引進高效節能的生產線，從而產生的資金需求。興業銀行直接與客戶建立融資合作關系，通過對項目技術和企業綜合實力的審核，設計融資方案、提供融資服務。
2、CDM項下融資模式
CDM系清潔發展機制（《京都議定書》中的靈活履約機制之一）允許發達國家通過資助發展中國家開發具有溫室氣體減排效果的項目，因此產生的減排指標可以用于發達國家完成其在議定書下的承諾。興業銀行通過引入專業的合作伙伴，促進項目的開發、注冊、交易。項目開發單位可以向興業銀行提出融資需求，興業銀行審核后，以CDM項下的碳減排指標銷售收入作為融資的重要考量因素，設計融資方案、提供融資服務。
3、EMC（節能服務商）融資模式
節能服務商作為融資主體，節能服務商對終端用戶進行能源審計并向興業銀行提出融資申請，興業銀行通過對項目技術和企業綜合實力的審核，設計融資方案、提供融資服務。節能服務商為項目企業提供節能技術改造服務，包括節能減排設備的選擇和采購，項目企業無需出資金，只需將合同期內的部分節能效益與節能服務商進行分享。
4、節能減排設備供應商買方信貸融資模式
節能設備的采購方作為融資主體，節能減排設備供應商與買┛突簽訂買賣合同后，買方向興業銀行提出融資申請，經由興業銀行對項目技術和企業綜合實力審核后，為客戶設計融資方案、提供融資服務。
5、節能減排設備制造商增產融資模式
節能減排設備制造商作為融資主體，向興業銀行申請項目貸款用于生產專業節能設備，經由興業銀行對項目技術和企業綜合實力審核后，設計融資方案、提供融資服務，以支持在中國境內實施的節能減排項目。
6、公用事業服務融資模式
公用事業服務商下游終端用戶作為融資主體，由終端用戶向興業銀行申請節能減排項目貸款，用于向公用事業服務商支付相關設施建設費用以使用清潔能源，該融資模式的應用有利于清潔能源的推廣應用。
7、融資租賃模式
融資租賃公司作為融資主體，融資租賃公司與節能服務商合作，為項目業主或節能服務商提供節能設備的融資租賃服務，并根據實施的項目打包向興業銀行申請項目貸款，興業銀行在對項目技&和實施能力審核后，設計融資方案，提供融資服務。
8、非信貸融資模式，興業銀行充分發揮自身作為綜合性金融服務平臺的&用，針對具備高成長性的節能減排項目，聯合信托、租賃等金融同業，帶動私募股權投資基金等社會資金投入節能減排項目，實現了由融資人到融資安排人的角色轉變。
五是成立專營機構強化營銷組織保障。2009年初，興業銀行在北京成立國內首家可持續金融專營機構——可持續金融中心，專注于能效金融、環境金融和碳金融的產品開發與市場推廣，目前是國內唯一一個專注于以金融創新支持可持續發展的專業經營管理機構。通過專營機構的設立，建立專業的隊伍，提供專業的服務，能夠有效把握市場機遇、開展金融創新、提供技術支持、規避項目風險，也使得興業銀行能夠聚焦資源做大做強“節能減排項目貸款”。
二、主要創新點
節能減排項目貸款針對節能項目設計，在國內尚屬首創，與其他貸款相比其具有以下優勢：
（一）堅持經濟效益與環境保護并重。在提高經濟效益的同時，也注重考察項目實施后的節能減排效果，通過金融杠桿有力地促進了自然環境與社會環境的良性發展。
（二）引入各種信用增級措施，降低融資門檻。例如引入損失分擔機制、現金流管控等信用增級 施，為緩解企業特別是中小企業的擔保難開辟新途徑，使眾多經營效益好、發展潛力大、生產經營優勢明顯，但缺乏擔保資源的中小企業客戶節能減排項目獲得資金支持。
（三）延長企業貸款期限。融資期限最長可達五年，而且可根據項目的實際現金流來靈活確定還款期限，貸款本金還可分期償還，從而較好地緩解了中小企業還款壓力和融資難的問題。
（四）提供了專家技術支持。興業銀行針對每個貸款項目進行項目屬性認定，組織行內外專業技術人 對每一貸款項目進行認真評估,提出評估意見。
三、工作成效與啟示
該行實施節能減排項目融資工作以來，重點解決了三大難題：
（一）有利于破解中小企業融資難問題。一是允許向企業提供5年以內的中長期貸款，較好地緩解了中小企業中長期貸款難的問題；二是允許適當降低擔保門檻，一定程度上解決了企業擔保難的問題；三是允許企業根據項目實施的現金流和自身經營狀況選擇還款期限，較大程度的緩解了企業還款壓力。
（二）有利于政府運用金融杠桿節能減排。這些項目在推動企業節約能源的同時，有效地降低二氧化碳等溫室氣體、二氧化硫等有害氣體以及大氣懸浮顆粒物和污水等污染物的排放，為促進社會節能減排事業提供了新的助力。
（三）有利于銀行優化信貸結構。當前，金融危機影響還在持續，該行通過這一創新產品，一方面找到了優質項目，另一方面支持社會節能減排事業，實現了經濟效益和環境效益的和諧統一。
截至2009年11月末，興業嶁欣奐品⒎漚諛薌跖畔钅看款187筆，累放金額137.37億元。實現在我國境內每年節約消耗標準煤851.78萬噸，每年減排二氧化碳2685.34萬噸，年減排化學需氧量（COD）42.82萬噸，年綜合利用固體廢棄物47.25萬噸。
回顧興業銀行對節能減排項目融資的成功實踐，可得出以下三點啟示：一是金融要創新，但創新務必契合實際，契合區域發展特色和經濟發展需求，方能顯 其強大的生命力。二是實踐證明，銀行依靠市場力量、以商業行為推動具有公益性質的節能減排事業發展，是大有可為的。三是銀行可通過商業可持續的行為來履行社會責任，從而實現商業可持續發展與社會和諧的共贏。
